Финансовое состояние

→ Наличие ликвидных активов;

→ Размер текущих и потенциальных обязательств;

→ Наличие и состояние аффилированных к должнику лиц;

→ Источники финансирования процедуры банкротства.

Организационно-правовые особенности должника

→ Масштабы деятельности должника (объемы производственной деятельности, численность персонала, наличие опасных производственных объектов и другое);

→ Наличие особого статуса (стратегическое, градообразующее, иное);

→ Рынки, на которых должник осуществляет свою деятельность;

→ Наличие законодательных ограничений;

→ Наличие дополнительных негативных факторов;

Стейкхолдеры и внешняя поддержка

→ Поддержка учредителей;

→ Интересы кредиторов и иных участников;

Временные ресурсы и возможность реализации

→ Сроки: наличие времени для реализации стратегии.



Разработка расписания проекта

→ Составление списка работ;

→ Определение взаимосвязи между работами проекта;

→ Проведение оценки длительности работ проекта;

→ Определение и утверждение графика привлечения ресурсов, необходимых для выполнения проекта;

→ Определение и документирование расписания проекта;

→ Утверждение базового календарного плана проекта.

Формирование команды проекта

→ Определение потребности в привлеченных специалистах, с учетом ограничений Закона о банкротстве;

→ Определение требуемых компетенций;

→ Рынки, на которых должник осуществляет свою деятельность;

→ Привлечение сотрудников в команду проекта.

Управление людьми в банкротном проекте описано блоке 4 настоящего стандарта.

Формирование бюджета проекта и источников финансирования

→ Определение и документирование структуры статей бюджета проекта, позволяющая контролировать затраты на проект в ходе его реализации;

→ Определение плановой стоимости всех ресурсов проекта (материальных и человеческих) с учетом всех известных ограничений на их использование;

→ Определение стоимости выполнения работ проекта;

→ Утверждение базового бюджета проекта;

→ Определение источника финансирования проекта.

Коммуникация с заинтересованными сторонами

→ Регулярное информирование о ходе процедуры;

→ Учет мнений и предложений кредиторов, работников и других участников процесса;

→ Взаимодействие с уполномоченными органами и органами государственного управления.

Кредиторы

Роль:

Основные заинтересованные стороны, чьи требования должны быть удовлетворены в рамках процедуры банкротства.

Интересы:

Максимизация возврата средств, прозрачность процесса, соблюдение очередности выплат.

Формирование команды проекта

Роль:

Юридическое лицо, в отношении которого инициирована процедура банкротства.

Интересы КДЛ могут быть:

Сохранение бизнеса (если возможно), минимизация потерь, защита прав.

Исключение ответственности за причиненные убытки, минимизация риска привлечения к субсидиарной ответственности.

Должник ФЛ

Роль:

Физическое лицо, в отношении которого инициирована процедура банкротства.

Интересы:

Социальная реабилитация и максимальное сохранение активов.

Арбитражный управляющий

Роль:

Лицо, назначенное судом для управления процедурой банкротства. Руководитель проекта.

Интересы:

Соблюдение законодательства, выполнение задач в установленные сроки, минимизация рисков.

Покупатель

Роль:

Лица, заинтересованные в приобретении активов должника или инвестировании в его бизнес.

Интересы:

Приобретение активов на выгодных условиях, минимизация рисков.

Кредиторы

Роль:

Основные заинтересованные стороны, чьи требования должны быть удовлетворены в рамках процедуры банкротства.

Интересы:

Максимизация возврата средств, прозрачность процесса, соблюдение очередности выплат.

Формирование команды проекта

Роль:

Юридическое лицо, в отношении которого инициирована процедура банкротства.

Интересы КДЛ могут быть:

→ Сохранение бизнеса (если возможно), минимизация потерь, защита прав.

→ Исключение ответственности за причиненные убытки, минимизация риска привлечения к субсидиарной ответственности.

Должник ФЛ

Роль:

Физическое лицо, в отношении которого инициирована процедура банкротства.

Интересы:

Социальная реабилитация и максимальное сохранение активов.

Арбитражный управляющий

Роль:

Лицо, назначенное судом для управления процедурой банкротства. Руководитель проекта.

Интересы:

Соблюдение законодательства, выполнение задач в установленные сроки, минимизация рисков.

Покупатель

Роль:

Лица, заинтересованные в приобретении активов должника или инвестировании в его бизнес.

Интересы:

Приобретение активов на выгодных условиях, минимизация рисков.

Финансовое состояние должника

→ Наличие ликвидных активов;

→ Размер и структура задолженности;

→ Возможность восстановления платежеспособности.

Организационная структура должника

→ Наличие квалифицированного персонала;

→ Эффективность управления бизнес-процессами;

→ Готовность к изменениям.

Репутация должника

→ Влияние на отношение кредиторов и инвесторов;

→ Возможность привлечения иных источников финансирования.

Качество управления

→ Компетентность арбитражного управляющего;

→ Готовность команды к реализации плана финансового оздоровления.

Экономическая ситуация

→ Состояние экономики;

→ Уровень инфляции и процентные ставки;

→ Доступность финансирования для восстановления бизнеса.

Правовая среда

→ Изменения в законодательстве о банкротстве;

→ Соблюдение правовых норм всеми участниками процесса;

→ Возможность судебных споров между кредиторами.

Репутация должника

→ Спрос на активы должника;

→ Конкуренция на рынке;

→ Возможность продажи бизнеса как действующего предприятия.

Политическая ситуация

→ Влияние государственной политики на отрасль деятельности должника;

→ Риски санкций или ограничений;

→ Господдержка

Технологические изменения

→ Внедрение новых технологий, которые могут повлиять на бизнесмодель должника;

→ Возможность использования цифровых платформ для продажи активов.

Поведение кредиторов

→ Готовность к компромиссам;

→ Активность в процессе банкротства;

→ Влияние на репутацию должника.

Технологические изменения

→ Возможность забастовок или судебных исков в случае нарушения трудовых прав;

→ Влияние на репутацию должника.

Действия инвесторов

→ Готовность инвестировать в бизнес должника;

→ Условия, на которых инвесторы готовы участвовать в процессе.

Мониторинг факторов:

→ Регулярный анализ внутренних и внешних факторов;

→ Использование аналитических инструментов для оценки изменений.

Адаптация стратегии:

→ Корректировка плана в зависимости от изменений факторов влияния;

→ Разработка альтернативных сценариев развития.

Коммуникация с заинтересованными сторонами:

→ Информирование о возможных изменениях и их последствиях;

→ Учет интересов всех сторон при принятии решений.

Определение потребности

→ Анализ задач, определенных стратегией проекта;

→ Формирование перечня необходимых компетенций;

→ Оценка трудозатрат по этапам процедуры.

Формирование команды

→ Назначение менеджера проекта;

→ Привлечение необходимых специалистов;

→ Оформление необходимой документации;

→ Адаптация и введение в проект новых членов команды.

Распределение ролей и обязанностей

→ Составление и утверждение матрицы ответственности (RACI);

→ Назначение ответственных за каждый блок проекта (торги, отчетность, юридическая поддержка и др.);

→ Интеграция задач в календарный план проекта.

Контроль исполнения

→ Установление периодичности отчетности по каждому участнику;

→ Определение контрольных точек и точек корректировки проекта;

→ Промежуточный анализ KPI.

Мотивация участников проекта

→ Определение форм мотивации (фиксированная, переменная, комбинированная);

→ Разработка системы бонусов за достижение ключевых KPI;

→ Установление критериев оценки индивидуального вклада участника;

→ Обеспечение прозрачности расчета вознаграждение и системы обратной связи;

→ Регулярный пересмотр системы мотивации с учетом этапа проекта и изменения задач.

Завершение участия

→ Подведение итогов работы участников;

→ Оформление закрывающих документов;

→ Оценка эффективности и составление внутреннего заключения о деятельности команды.

Юридические риски

Возможность наступления ответственности или санкций вследствие нарушения законодательства или процедур. Сюда относятся как гражданско-правовые риски (возможность взыскания убытков, предъявления исков), так и административные(штрафы, дисквалификации), в определенных случаях имеют место уголовно-правовые риски.

Организационные риски

Угрозы, связанные с внутренней организацией работы проекта. К ним относятся несогласованность действий между членами команды, дефицит ресурсов (временных, финансовых), недостатки

планирования и коммуникации.

Профессиональные риски

Вероятность ошибок, связанных с уровнем компетенции, опытом или добросовестностью специалиста. Сюда входят риски профессиональных ошибок (например, юридическая ошибка при подготовке иска, неверная оценка имущества, бухгалтерская неточность в отчётности) и риски, связанные с репутацией и лицензиями (отзыв лицензии оценщика или аттестата арбитражного управляющего при нарушении стандартов, дисциплинарные взыскания со стороны СРО и пр.). Управление данной категорией рисков включает обучение, подбор квалифицированных кадров и внутренний контроль качества работы.

Этические и поведенческие риски

Риски, связанные с недобросовестным поведением участников проекта. Сюда относятся действия, совершаемые умышленно в ущерб процедуре или её участникам: сокрытие информации, разглашение конфиденциальных сведений, злоупотребление полномочиями, лоббирование интересов аффилированных лиц, саботаж. Также включаются действия, создающие конфликт интересов и подрывающие доверие между членами команды. Управление данной категорией рисков включает проведение проверки благонадёжности (compliance check), подписание кодексов профессиональной этики, организацию каналов обратной связи для фиксации нарушений, а также незамедлительную реакцию на инциденты – вплоть до отстранения

от проекта с внесением в журнал нарушений.

Личные риски

Риски, затрагивающие личную безопасность, здоровье и благополучие членов команды. Важно обеспечивать такие условия, при которых каждый член команды чувствует себя защищённым физически и психологически.

Наблюдение

Команда включает бухгалтера, аудитора, юриста, работников должника. Задачи – организация сбора документов, инвентаризация активов и обязательств, подготовка первичной отчетности.

Финансовое оздоровление

К уже сформированной ранее команде дополнитель привлекаются специалисты по реорганизации, финансовые консультанты. Команда отвечает за разработку и реализацию плана восстановления платежеспособности, оптимизацию бизнеспроцессов и переговоры с кредиторами

и собственниками.

Внешнее управление

К работе подключаются менеджеры по операционной деятельности, маркетингу, инвестициям, работе с проблемными активами. Команда арбитражного управляющего координирует реструктуризацию компании, продажу непрофильных активов и привлечение инвесторов.

Конкурсное производство

Команда расширяется за счет оценщиков и экспертов по организации торгов. Задачи – подготовка имущества к продаже, проведение аукционов, контроль расчетов с кредиторами и отчетность по полученным средствам.

Мировое соглашение

Формируется группа переговорщиков (юристов, представителей должника и представителей кредиторов). Главная цель команды – разработка и согласование условий мирового соглашения, контроль соблюдения обязательств.